一、宏觀概覽
1．金融監(jiān)管總局召開2024年工作會議。會議要求，加快推進(jìn)城市房地產(chǎn)融資協(xié)調(diào)機(jī)制落地見效。
2．IMF提高2024年全球經(jīng)濟(jì)增長預(yù)測至3.1%，10月預(yù)測為2.9%。
3．美國12月JOLTs職位空缺數(shù)據(jù)高于預(yù)期的875萬個，升至902.6萬個，為三個月新高。互換市場將美聯(lián)儲3月份降息的概率降至約40%。
4．歐元區(qū)第四季度GDP年率初值錄得0.1%，勉強(qiáng)避免衰退。歐洲央行行長拉加德：所有理事會成員一致認(rèn)為下一步行動是降息。
二、市場表現(xiàn) 1．Cape 5TC index：現(xiàn)價15130，漲幅-1207，月平均20798，年平均20798。 2．Pmx 4TC(74K) index：現(xiàn)價13389，漲幅-450，月平均12973，年平均12973。 3．Smx 10TC(58K) index：現(xiàn)價11666，漲幅-45，月平均12211，年平均12211。 4．內(nèi)盤期貨夜市多數(shù)下跌，焦煤夜盤收跌3.60%，LPG跌2.23%，純堿跌2.21%，焦炭跌1.93%，鐵礦石跌1.77%，棕櫚油、PVC、豆油、菜油至多跌1.69%，螺紋鋼、熱卷、玻璃、棉花、苯乙烯、低硫燃油、棉紗、燒堿、PTA、對二甲苯、塑料、聚丙烯、甲醇、白糖、瀝青、粳米、玉米淀粉、短纖、紙漿至多跌0.96%。燃油、橡膠、玉米、乙二醇、豆二、合成橡膠、菜粕、豆粕、豆二夜盤則至多收漲0.94%。 5．2024年1月30日銀行間外匯市場人民幣匯率中間價：美元/人民幣報7.1055，下調(diào)（人民幣升值）45點(diǎn)。 6．波羅的海干散貨運(yùn)價指數(shù)下跌63點(diǎn)，跌幅4.32%，至1397點(diǎn)。 7．1月30日全國碳市場收盤價69.67元/噸，較前一日下跌2.46%。 三、行業(yè)信息 1．美國總統(tǒng)拜登表示他已決定如何應(yīng)對對美國駐約旦部隊(duì)的襲擊，稱中東不需要更廣泛的戰(zhàn)爭。伊拉克武裝組織“真主黨旅”暫停對美軍進(jìn)行軍事和安全行動。 2．沙特阿美表示，政府已要求其停止將石油產(chǎn)能提高至1300萬桶/日，而是維持在1200萬桶/日。 3．美國能源部再宣布購買300萬桶原油，用于在6月補(bǔ)充SPR。 4．聲明顯示，胡塞武裝指揮官表示該組織已準(zhǔn)備好與美國和英國進(jìn)行“長期對抗”。馬士基更新紅海/亞丁灣最新評估指出，目前掌握的情報證實(shí)，安全風(fēng)險仍處于相當(dāng)高的水平。 5．港口市場，今日港口調(diào)出量回升至較高水平，港口庫存量繼續(xù)小幅回落，月底疊加春節(jié)放假臨近，部分民營煤礦停產(chǎn)減產(chǎn)增多，集港貨源多以長協(xié)為主，疊加大規(guī)模寒潮天氣即將來襲，貿(mào)易商低價甩貨意愿不強(qiáng)，而下游電廠日耗雖然運(yùn)行在高位，但在自身庫存偏高狀態(tài)下，仍為長協(xié)及進(jìn)口煤補(bǔ)充為主，對市場采購意愿持續(xù)偏低，市場交投氛圍較為冷清，今日貿(mào)易商報價持穩(wěn)運(yùn)行。 四、后市展望 1．昨夜油價收漲。美國前期寒潮造成的原油產(chǎn)量下降僅1至4萬桶/日，影響基本消退。宏觀情緒轉(zhuǎn)暖及地緣溢價走高共同驅(qū)動價格回升至寬幅震蕩區(qū)間中樞附近，但在全年油品需求偏弱的預(yù)期壓制下，若供應(yīng)端OPEC+產(chǎn)量政策及地緣局勢發(fā)展無進(jìn)一步利多刺激，上漲幅度預(yù)計(jì)逐步受限，持續(xù)關(guān)注供應(yīng)端擾動。 2．動力煤市場，本隨著春節(jié)臨近，部分民營煤礦開始提前放假，大型國有礦維持正常生產(chǎn)，保障長協(xié)發(fā)運(yùn)，整體產(chǎn)量小幅回落。需求端，本周受冷空氣影響，國內(nèi)迎來大范圍降溫，旺季特征依然明顯，但目前產(chǎn)業(yè)鏈中下游依然看空后市，維持剛需補(bǔ)庫。整體來看，雖然電煤日耗維持高位運(yùn)行，但產(chǎn)業(yè)鏈庫存充足，市場反彈乏力，預(yù)計(jì)煤價仍維持弱穩(wěn)運(yùn)行。 3．焦煤市場，春節(jié)將至，部分煤礦有放假預(yù)期，產(chǎn)量整體有所縮減，需求端受焦化虧損影響有所下滑，各環(huán)節(jié)庫存開始累積，焦煤市場供需兩弱。近兩周鐵水日均產(chǎn)量略有回升，剛需仍在，短期市場震蕩運(yùn)行為主。 4．干散貨航運(yùn)市場，2月傳統(tǒng)淡季影響疊加上周市場集中出貨結(jié)束，年前市場仍面臨一定下行壓力。但中東形勢依舊混亂，目前看有演變?yōu)殚L期影響的可能，同時巴拿馬和蘇伊士通行受阻，以及階段性的運(yùn)力錯配情況下，也為市場來較強(qiáng)支撐，節(jié)后仍具有一定上行空間。