一、宏觀(guān)概覽
1．金融監管總局召開(kāi)2024年工作會(huì )議。會(huì )議要求，加快推進(jìn)城市房地產(chǎn)融資協(xié)調機制落地見(jiàn)效。
2．IMF提高2024年全球經(jīng)濟增長(cháng)預測至3.1%，10月預測為2.9%。
3．美國12月JOLTs職位空缺數據高于預期的875萬(wàn)個(gè)，升至902.6萬(wàn)個(gè)，為三個(gè)月新高?；Q市場(chǎng)將美聯(lián)儲3月份降息的概率降至約40%。
4．歐元區第四季度GDP年率初值錄得0.1%，勉強避免衰退。歐洲央行行長(cháng)拉加德：所有理事會(huì )成員一致認為下一步行動(dòng)是降息。
二、市場(chǎng)表現 1．Cape 5TC index：現價(jià)15130，漲幅-1207，月平均20798，年平均20798。 2．Pmx 4TC(74K) index：現價(jià)13389，漲幅-450，月平均12973，年平均12973。 3．Smx 10TC(58K) index：現價(jià)11666，漲幅-45，月平均12211，年平均12211。 4．內盤(pán)期貨夜市多數下跌，焦煤夜盤(pán)收跌3.60%，LPG跌2.23%，純堿跌2.21%，焦炭跌1.93%，鐵礦石跌1.77%，棕櫚油、PVC、豆油、菜油至多跌1.69%，螺紋鋼、熱卷、玻璃、棉花、苯乙烯、低硫燃油、棉紗、燒堿、PTA、對二甲苯、塑料、聚丙烯、甲醇、白糖、瀝青、粳米、玉米淀粉、短纖、紙漿至多跌0.96%。燃油、橡膠、玉米、乙二醇、豆二、合成橡膠、菜粕、豆粕、豆二夜盤(pán)則至多收漲0.94%。 5．2024年1月30日銀行間外匯市場(chǎng)人民幣匯率中間價(jià)：美元/人民幣報7.1055，下調（人民幣升值）45點(diǎn)。 6．波羅的海干散貨運價(jià)指數下跌63點(diǎn)，跌幅4.32%，至1397點(diǎn)。 7．1月30日全國碳市場(chǎng)收盤(pán)價(jià)69.67元/噸，較前一日下跌2.46%。 三、行業(yè)信息 1．美國總統拜登表示他已決定如何應對對美國駐約旦部隊的襲擊，稱(chēng)中東不需要更廣泛的戰爭。伊拉克武裝組織“真主黨旅”暫停對美軍進(jìn)行軍事和安全行動(dòng)。 2．沙特阿美表示，政府已要求其停止將石油產(chǎn)能提高至1300萬(wàn)桶/日，而是維持在1200萬(wàn)桶/日。 3．美國能源部再宣布購買(mǎi)300萬(wàn)桶原油，用于在6月補充SPR。 4．聲明顯示，胡塞武裝指揮官表示該組織已準備好與美國和英國進(jìn)行“長(cháng)期對抗”。馬士基更新紅海/亞丁灣最新評估指出，目前掌握的情報證實(shí)，安全風(fēng)險仍處于相當高的水平。 5．港口市場(chǎng)，今日港口調出量回升至較高水平，港口庫存量繼續小幅回落，月底疊加春節放假臨近，部分民營(yíng)煤礦停產(chǎn)減產(chǎn)增多，集港貨源多以長(cháng)協(xié)為主，疊加大規模寒潮天氣即將來(lái)襲，貿易商低價(jià)甩貨意愿不強，而下游電廠(chǎng)日耗雖然運行在高位，但在自身庫存偏高狀態(tài)下，仍為長(cháng)協(xié)及進(jìn)口煤補充為主，對市場(chǎng)采購意愿持續偏低，市場(chǎng)交投氛圍較為冷清，今日貿易商報價(jià)持穩運行。 四、后市展望 1．昨夜油價(jià)收漲。美國前期寒潮造成的原油產(chǎn)量下降僅1至4萬(wàn)桶/日，影響基本消退。宏觀(guān)情緒轉暖及地緣溢價(jià)走高共同驅動(dòng)價(jià)格回升至寬幅震蕩區間中樞附近，但在全年油品需求偏弱的預期壓制下，若供應端OPEC+產(chǎn)量政策及地緣局勢發(fā)展無(wú)進(jìn)一步利多刺激，上漲幅度預計逐步受限，持續關(guān)注供應端擾動(dòng)。 2．動(dòng)力煤市場(chǎng)，本隨著(zhù)春節臨近，部分民營(yíng)煤礦開(kāi)始提前放假，大型國有礦維持正常生產(chǎn)，保障長(cháng)協(xié)發(fā)運，整體產(chǎn)量小幅回落。需求端，本周受冷空氣影響，國內迎來(lái)大范圍降溫，旺季特征依然明顯，但目前產(chǎn)業(yè)鏈中下游依然看空后市，維持剛需補庫。整體來(lái)看，雖然電煤日耗維持高位運行，但產(chǎn)業(yè)鏈庫存充足，市場(chǎng)反彈乏力，預計煤價(jià)仍維持弱穩運行。 3．焦煤市場(chǎng)，春節將至，部分煤礦有放假預期，產(chǎn)量整體有所縮減，需求端受焦化虧損影響有所下滑，各環(huán)節庫存開(kāi)始累積，焦煤市場(chǎng)供需兩弱。近兩周鐵水日均產(chǎn)量略有回升，剛需仍在，短期市場(chǎng)震蕩運行為主。 4．干散貨航運市場(chǎng)，2月傳統淡季影響疊加上周市場(chǎng)集中出貨結束，年前市場(chǎng)仍面臨一定下行壓力。但中東形勢依舊混亂，目前看有演變?yōu)殚L(cháng)期影響的可能，同時(shí)巴拿馬和蘇伊士通行受阻，以及階段性的運力錯配情況下，也為市場(chǎng)來(lái)較強支撐，節后仍具有一定上行空間。